中國證監(jiān)會副主席方星海12月5日在第17屆中國(深圳)國際期貨大會上表示，要堅定信心推動期貨市場建設，服務實體經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展。他透露，期貨和衍生品法有望在2022年三讀后正式發(fā)布。將推進碳排放權(quán)、新能源金屬等期貨品種創(chuàng)新工作。支持行業(yè)領(lǐng)先公司加快發(fā)展，鼓勵符合條件的頭部期貨公司上市融資。
完善品種規(guī)則體系
“依法治市是期貨市場穩(wěn)健發(fā)展的關(guān)鍵。”方星海說，今年以來，期貨行業(yè)基本法制定取得突破性進展，期貨法通過一讀和二讀，有望在2022年三讀后正式發(fā)布。
要以期貨法立法框架和原則為指導，推動完善部門規(guī)章、自律規(guī)則等制度體系，不斷夯實期貨市場法治建設基礎(chǔ)，提升依法治市能力和水平。要以期貨法的頒布為契機，加強對期貨市場服務實體企業(yè)的宣介，凝聚各方發(fā)展期貨市場的共識。
方星海介紹，2021年期貨市場保持良好發(fā)展態(tài)勢。目前，我國期貨市場資金總量已突破1.2萬億元，比2020年末增長44.5%。場內(nèi)期貨期權(quán)品種達94個，生豬期貨、花生期貨、棕櫚油期權(quán)、原油期權(quán)在今年上市，主要產(chǎn)品的完整性進一步提高。
他說，要加強市場建設，打造多元開放期貨衍生品市場體系。一是完善品種規(guī)則體系。以產(chǎn)業(yè)鏈需求為導向，優(yōu)化存量，做好增量，不斷拓展已上市品種相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈新品種。推進碳排放權(quán)、新能源金屬等期貨品種創(chuàng)新工作。根據(jù)產(chǎn)業(yè)群體現(xiàn)實訴求，不斷推動規(guī)則優(yōu)化和制度優(yōu)化，繼續(xù)增強合約連續(xù)性，優(yōu)化交割倉庫布局，進一步完善倉單交易機制和升貼水機制，促進期貨價格更好地反映現(xiàn)貨供需狀況。在完善期貨市場運行機制的同時，要持續(xù)提高國內(nèi)外大宗商品生產(chǎn)、消費與流通等產(chǎn)業(yè)企業(yè)參與期貨市場的深度。期貨行業(yè)要把這項任務作為當前和今后一個時期工作的重中之重來抓。
二是持續(xù)優(yōu)化做市制度。目前我國期貨市場做市品種已達70個，占已上市品種數(shù)量的74.5%，其中期貨做市品種47個，期權(quán)做市品種23個。需不斷擴大做市品種范圍，動態(tài)評估做市效果;進一步豐富做市商數(shù)量和類型，著力培養(yǎng)做市隊伍，提高專業(yè)報價機構(gòu)在價格形成機制中的作用，進一步提高期貨市場定價效率。
三是加快場外衍生品市場建設。穩(wěn)步擴大倉單交易試點品種、完善期現(xiàn)綜合交易平臺服務功能，加強與新興科技、金融、倉儲、物流等各方合作，強化產(chǎn)融聯(lián)合，加快構(gòu)建大宗商品生態(tài)圈，打造大宗商品交易中心和信息中心，促進場內(nèi)場外協(xié)同發(fā)展，持續(xù)擴大期貨衍生品服務實體經(jīng)濟覆蓋面。期貨市場監(jiān)控中心建設的場外衍生品交易報告庫是我國首個獲得全球金融穩(wěn)定委員會(FSB)認證的報告庫，要發(fā)揮好它的重要作用，及時防范場外衍生品市場風險。
四是持續(xù)擴大對外開放。繼續(xù)擴大特定開放品種范圍，深化已開放品種價格影響力，著力推動原油、PTA、鐵礦石等重點品種在區(qū)域定價影響力上形成突破;拓展多元化開放模式，穩(wěn)步推進海外交割庫布局，逐步實現(xiàn)“交易端引進來，交割端走出去”。深入推進制度型開放，引入更多境外交易者參與國內(nèi)市場，以更高水平開放促進期貨行業(yè)質(zhì)量和服務水平的提升。
鼓勵符合條件頭部期貨公司上市融資
方星海表示，繼續(xù)完善期貨中介機構(gòu)體系。期貨公司功能定位及作用發(fā)揮直接影響到期貨市場服務實體經(jīng)濟的能力和效果。要引導期貨公司更多發(fā)揮交易商功能，促進期貨經(jīng)營機構(gòu)經(jīng)紀和其他業(yè)務共同發(fā)展。
支持行業(yè)領(lǐng)先公司加快發(fā)展。支持期貨公司擴寬融資渠道和開展跨境經(jīng)營，鼓勵符合條件的頭部期貨公司上市融資，努力打造一批資本實力雄厚、具有國際競爭力、以風險管理和資產(chǎn)定價服務為核心業(yè)務的衍生品和大宗商品服務公司。同時，鼓勵和引導中小期貨經(jīng)營機構(gòu)差異化競爭和專業(yè)化發(fā)展。
大力支持期貨風險管理公司發(fā)展。大力支持期貨風險管理公司發(fā)揮服務中小企業(yè)的特色和優(yōu)勢，在規(guī)范的基礎(chǔ)上支持優(yōu)質(zhì)公司加快發(fā)展，加快形成一批場內(nèi)外、期現(xiàn)貨聯(lián)合運作的具有競爭力的公司。
穩(wěn)步擴大交易商群體。在我國，有不少現(xiàn)貨生產(chǎn)商、貿(mào)易商基于服務上下游產(chǎn)業(yè)鏈的實際需求，充當交易商的角色，發(fā)揮風險承接、轉(zhuǎn)移、對沖功能。下一步，應在期貨法的指導下，鼓勵這類交易商群體規(guī)范發(fā)展。(記者 昝秀麗)
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